RSI İNDİKATÖRÜ

Relative Strength Index” ifadesinin baş harfleriyle tanımlanır. Türkçeye göreceli güç endeksi olarak çevirilebilir. Momentum temelli indikatörlerden biridir. İlk J. Welles Wilder tarafından kullanılmış olan RSI indikatörü, fiyatların incelenen senedin belirlenen süre aralığındaki hareket yönünü destekleyip desteklemediğini 100 üzerinden oranlayarak görmemizi sağlar. İndikatör 0 ile 100 arasında değerler verir. 30 altı aşırı satım 70 üstü ise aşırı alım bölgesi olarak yorumlanır.

Hesap yöntemi olarak kabaca fiyat olarak yukarıda kapanan günlerin fiyat ortalamasının aşağıda kapanan günlerin fiyat ortalamasına oranlanmasıyla bulunur. Yukarıda kapanan gün sayısı arttıkça indikatör değeri 100 e yaklaşacak, aşağıda kapanan gün sayısı arttıkça ise değer 0 a yaklaşacaktır. RSI aşağıdaki gibi formülüze edilebilir. Burada “Üst Ort” yukarıda kapanan fiyatların ortalaması, “Alt Ort” ise aşağıda kapanan fiyatların ortalamasıdır.

Peki RSI nasıl yorumlanır? RSI değerinin 30 un altına düşmesinin aşırı satım, 70 in üzerine çıkmasının ise aşırım alım bölgesi olduğundan bahsetmiştik. Değerin 30 un altına düşmesinden sonra değeri yukarıya kırması alım sinyali olarak yorumlanır. Değerin 70 in üzerine çıkıp aşağıya kırması ise satım sinyali olarak yorumlanır.

Yukarıdaki grafikte aşırı alım ve aşırı satım bölgelerinde RSI ın verdiği sinyaller ve fiyatlardaki değişim gösterilmiştir. 1 nolu kademede RSI 70 değerini geçerek aşırı alım bölgesine çıkmış ardından geri çekilmiş. Fiyatlarda 6,80 den 6,25 lere kadar çekilmiş. 2 nolu kademede RSI tekrardan aşırı alım bölgesine çıkıp geri çekilmiş. Fiyat 7,60 lardan 7,00 lere geri çekilmiş. 3 nolu kademede ise RSI 30 değerinin altını görmüş ardından aşırı satım bölgesini kırarak yükselmiştir. Fiyatı incelediğimizde ise 6.80 lerden 7,80 lere kadar çıktığını görüyoruz. Diğer kademelerde incelendiğinde benzer durum görülecektir.

RSI indikatörü al sat sinyallerini farklı bir yöntemle de vermektedir. Bu yöntemde RSI değerlerindeki dip ve tepe noktaları ile fiyat değerlerindeki dip ve tepe noktalarıyla  birbirleriyle oranlanarak birbirleriyle uyumu kontrol edilir. Aşağıda  bu durumu grafiklerle anlatmaya çalışalım;

Yukarıdaki grafikte fiyat hareketleri yukarıya doğru bir hareket oluşturmuştur. Grafiğin üst bölümündeki fiyat hareketlerinde bulunan mavi trend çizgisinden bu durum rahatça görülebilmektedir. Ama fiyatların tepe yaptığı zamanlardaki RSI değerlerine baktığımızda buradaki trendin durağan hatta aşağıya doğru olduğu görülmektedir. Yani fiyatlardaki yükseliş trendini RSI ın yakalayamadığı görülmektedir. Bu duruma negatif uyumsuzluk denmektedir. Grafiğin devamında fiyatların göreceli yatay devam ettiği ardından da %40 lara varan bir geri çekiliş yaşandığı görülür.

Yukarıdaki grafikte ise fiyat hareketi dipleri aşağıya doğru bir hareket oluşturmuştur. Grafiğin üstün bölümünde ki fiyat hareketlerindeki mavi trend çizgisinden bu durum görülmektedir. Ama fiyatların dip yaptığı zamanlardaki RSI değerlerine baktığımızda buradaki trendin yukarıya doğru olduğu görülmektedir. Yani fiyatlardaki düşüş trendini, RSI ın desteklemediği görülmektedir. Bu duruma da pozitif uyumsuzluk denmektedir. Grafiğin devamında fiyatların RSI ile uyumlu bir şekilde artış gösterdiği görülür.

RSI değerlendirmelerindeki diğer bir yöntem ise trend ve formasyon incelemeleridir. Ama bu bölümde bu incelemelere girmeyip bu kısmı günlük analiz yaptığımız bölümümüze bırakacağız.

Bir cevap yazın

E-posta hesabınız yayımlanmayacak. Gerekli alanlar * ile işaretlenmişlerdir